Il Giorno a Venire: I Mercati Puntano su Occupazione, Fed Beige Book e Tensioni con la Cina

Movimenti Contenuti Mentre i Mercati Puntano sull’Occupazione, la Fed e il Catalizzatore Cinese

I future sulle azioni statunitensi sono tranquilli questo mercoledì mentre i rialzisti si fermano appena al di sotto dei livelli di breakout, con nuovi catalizzatori in arrivo. I future sull’S&P 500 sono in rialzo dello 0,03%, il Dow aggiunge lo 0,04% e il Nasdaq 100 scende dello 0,05%.

La forza del settore tecnologico ha guidato il rally di ieri, con Nvidia che ha guadagnato quasi il 3% riconquistando il titolo di società pubblica più preziosa. L’S&P 500 è salito dello 0,6%, il Nasdaq dell’0,8% e il Dow dello 0,5%, estendendo una serie di due giorni alimentata dal calo dei timori sulle tariffe e da una leggera pressione macroeconomica.

Tuttavia, gli operatori ora guardano a una rinnovata volatilità derivante dalle tensioni Washington–Pechino. Trump afferma che è “estremamente difficile” raggiungere un accordo con Xi, e persiste l’incertezza su una possibile telefonata tra i due leader. Le recenti revoche di visto, le violazioni degli accordi commerciali e le spedizioni di terre rare bloccate hanno riacceso i rischi, nonostante il mercato si sia ormai abituato al clamore sulle tariffe.

I movimenti post-chiusura hanno accentuato la cautela: CrowdStrike (CRWD) è scesa del 6% a fronte di previsioni del Q2 deboli (1,14–1,15 miliardi di dollari contro stime di 1,16 miliardi), mentre Hewlett Packard Enterprise (HPE) è salita del 3% dopo aver superato le previsioni sia dei ricavi che dell’utile.

Principali Rilasci Economici

• ADP Private Payrolls (12:15 GMT)
  ➤ Previsioni: 173K | Precedente: 192K
  ➤ I dati sul lavoro delineano il contesto in vista del NFP di venerdì. I servizi e le tendenze delle piccole imprese sono particolarmente al centro dell’attenzione.

Attività delle Banche Centrali

• Fed Beige Book (18:00 GMT)
  ➤ I commenti regionali sull’inflazione salariale, la domanda di lavoro e l’attività dei consumatori contribuiranno a definire le aspettative in vista del FOMC di giugno. Un tono accomodante potrebbe sbloccare l’appetito per il rischio.

Monitoraggio degli Utili: La Sensibilità dei Consumatori in Evidenza

Prima dell’Apertura

Dollar Tree (DLTR)
➤ Utile per Azione stimato: $1,20 | Ricavi: $4,5B
➤ L’esposizione alle tariffe, i costi delle importazioni discrezionali e le tendenze dei consumatori sono fattori chiave. È probabile un ribasso delle guidance.

• Genesco (GCO): – $2,09
• REV Group (REVG): $0,57
• Sprinklr (CXM): $0,10
• Thor Industries (THO): $1,76

Dopo la Chiusura

• MongoDB (MDB): $0,66
• PVH (PVH): $2,24
• Five Below (FIVE): $0,78
• Argan (AGX): $1,09
• Descartes (DSGX): $0,44
• Greif (GEF): $1,13
• Verint Systems (VRNT): $0,23

Setup Tecnico: I Rialzisti Mantengono il Controllo, ma Necessitano di un Innesco

L’S&P 500 incontra una resistenza a 6008, punto di innesco per un potenziale balzo fino a 6.236,50. Il supporto è la media mobile semplice a 200 giorni a 5.898,26.

Il Nasdaq 100 si accumula vicino al massimo di 21.858,75. Un breakout al rialzo mira a 22.656,75. Il supporto della SMA a 200 giorni è a 20.826,02.

Il Dow Jones Industrial Average E-mini giornaliero testa 42.976; necessita di superare 43.121 (SMA a 200 giorni) per confermare il breakout al rialzo. La SMA a 50 giorni a 41.243,90 costituisce un’area di supporto insieme al minimo di 41.236.

Prospettive di Trading: Il Rischio è Concentrato—Dati o Diplomazia Spezzeranno la Gamma?

I mercati si attestano ai livelli di breakout, ma la direzione dipenderà dai segnali in arrivo. Il dato ADP di oggi e il Fed Beige Book devono rafforzare la narrazione di un atterraggio morbido. Nel frattempo, qualsiasi conferma di una telefonata tra Trump e Xi o un’escalation fresca potrebbe scuotere gli asset a rischio. Si prevede che gli intervalli restino ristretti finché non si verificherà un innesco. Se i catalizzatori si allineano, i rialzisti avranno il setup per spingere ulteriormente i prezzi. Altrimenti, la pausa potrebbe trasformarsi in un ribasso.

Ulteriori informazioni nel nostro Calendario Economico.